文／楊林 張晴 閆浩 周天 楊軒
雖然剛到8月，但幾乎已經(jīng)可以斷言，今年最大、影響人數(shù)最多的一場(chǎng)合并，在今天發(fā)生了。
“你知道滴滴和Uber合并了嗎？”下午6點(diǎn)，36kr記者打上了一輛棕色的馬自達(dá)，詢(xún)問(wèn)司機(jī)時(shí)，對(duì)方露出了一臉懵住、不敢相信的表情。今天下午5點(diǎn)，在經(jīng)歷 了兩周的反復(fù)傳言和辟謠——先是由彭博等海外媒體傳言雙方在商談、由滴滴副總裁、投資人和公關(guān)部門(mén)出面否認(rèn)、Uber中國(guó)副總裁柳甄否認(rèn)，再出現(xiàn)已經(jīng)合并 的傳言，并傳出Uber創(chuàng)始人發(fā)的合并通知郵件，雙方再辟謠后——滴滴出行終于發(fā)布了官方聲明，公告標(biāo)題叫做“滴滴出行收購(gòu)優(yōu)步中國(guó)”。
而根據(jù)36kr獲得的一張滴滴股東微信群的截圖。在今早10點(diǎn)多，滴滴和Uber中國(guó)的此次合并已經(jīng)基本達(dá)成。另一個(gè)消息源則在今天日間對(duì)36kr稱(chēng)，這個(gè)案子將在今天晚間前最終結(jié)束。
36kr記者獲得的關(guān)于這場(chǎng)合并的微信截圖
滴滴與Uber全球達(dá)成的協(xié)議是：滴滴收購(gòu)Uber中國(guó)的品牌、業(yè)務(wù)、數(shù)據(jù)等全部資產(chǎn)，在中國(guó)大陸運(yùn)營(yíng)。滴滴出行和Uber全球?qū)⒒ハ喑止�，Uber全球?qū)?持有滴滴5.89%的股權(quán)，相當(dāng)于17.7%的經(jīng)濟(jì)權(quán)益，Uber中國(guó)的其余中國(guó)股東將獲得合計(jì)2.3%的經(jīng)濟(jì)權(quán)益。滴滴出行創(chuàng)始人程維、Uber創(chuàng)始人 Travis Kalanick也互相加入對(duì)方的董事會(huì)。
至于那封被“辟謠”的、Uber創(chuàng)始人發(fā)出的郵件。最終也被證明是真的。
TK在公布后主動(dòng)發(fā)表的郵件內(nèi)容，跟這封此前外流的郵件內(nèi)容一摸一樣。
這位胖乎乎的鐘姓司機(jī)得知合并的消息后，開(kāi)始各種唉聲嘆氣，念叨經(jīng)濟(jì)不景氣，他原來(lái)開(kāi)貨運(yùn)，單子少了，為了生計(jì)改開(kāi)滴滴，加上補(bǔ)貼一天收入也就三四百元。他 覺(jué)得本來(lái)就已經(jīng)“車(chē)多單少”了，他去排號(hào)注冊(cè)成為滴滴司機(jī)那天，排到的是5000來(lái)號(hào)，他據(jù)此估計(jì)說(shuō)，滴滴每天至少要新增幾千司機(jī)。而一旦兩家公司合并， “更壞事兒了，以后補(bǔ)貼肯定要少�！�
1這是一場(chǎng)至少一年節(jié)省30億美金的合并
在過(guò)去兩年的競(jìng)爭(zhēng)中，兩家公司在究竟誰(shuí)補(bǔ)貼多、誰(shuí)更虧錢(qián)多上，口水戰(zhàn)一直在進(jìn)行。
首先是滴滴在去年12月的滴滴戰(zhàn)略大會(huì)上向媒體公開(kāi)宣布，滴滴用“1/4的單均補(bǔ)貼量，占有同行10倍市場(chǎng)規(guī)模”。
在 今年1月Uber與海航集團(tuán)戰(zhàn)略合作發(fā)布會(huì)上，Uber首席執(zhí)行官卡蘭尼克被問(wèn)到怎么看待滴滴的此番言論時(shí)，他沖口而出說(shuō)：滴滴公司每周要花7000萬(wàn)到8000萬(wàn)美元，按照滴滴的這個(gè)節(jié)奏來(lái)估算，每年花40億美元來(lái)補(bǔ)貼司機(jī)；去年Uber在中國(guó)的市場(chǎng)份額不斷增加，但用于補(bǔ)貼司機(jī)的錢(qián)僅有滴滴的一半。
在 這些帶有掐架意味的發(fā)言中，已經(jīng)可以得出如下結(jié)論：Uber自己承認(rèn)2015年在中國(guó)投入了10億美金，而滴滴的燒錢(qián)數(shù)字是Uber的2倍——那么一旦合 并，補(bǔ)貼停止，兩家公司至少一年可以節(jié)省30億美金。如果考慮到兩家公司不斷快速增長(zhǎng)的訂單量，這個(gè)補(bǔ)貼的數(shù)字只會(huì)更大。
而根據(jù)36kr記者獲得的一份疑似是滴滴為了募資而使用的PPT中寫(xiě)道，疑似為滴滴的“J公司”，2015年虧損122億元人民幣（約20億美元）。
36kr獲得的這份融資PPT里，“J公司”顯然指代的是滴滴
2滴滴夢(mèng)想著盈利和上市，一直虧錢(qián)怎么行？
也是在36kr獲得的這張PPT里，疑似為滴滴的“J公司”，用了一整張PPT來(lái)描述這樣一個(gè)未來(lái)：一旦取消補(bǔ)貼，經(jīng)測(cè)算，J公司主營(yíng)業(yè)務(wù)凈利潤(rùn)2017年將達(dá)到10億美元。
滴滴對(duì)于盈利的預(yù)估
如果讓Uber選擇，它也不愿意燒錢(qián)�！癠ber在其他全球其他的地區(qū)沒(méi)有或者只有很少的補(bǔ)貼，因?yàn)樗麄兠媾R的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手幾乎不會(huì)補(bǔ)貼市場(chǎng)，但是在中國(guó)，他們遇到了強(qiáng)硬的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。”一名接近Uber的人士對(duì)36氪說(shuō)。
但為了競(jìng)爭(zhēng)，Uber總部在中國(guó)實(shí)行的城市發(fā)展越好，公司補(bǔ)貼越高的政策。“比如其中北京地區(qū)的補(bǔ)貼一向很高，因?yàn)槟抢镆彩堑蔚蔚拇蟊緺I(yíng)�！痹撊耸糠Q(chēng)。
卡蘭尼克曾表示：“Uber并不希望做這件事（補(bǔ)貼大戰(zhàn)），但我們?cè)谥袊?guó)排名第二，因此從某種意義上來(lái)說(shuō)不得不做，以跟上市場(chǎng)第一。”
早在今年6月，滴滴出行國(guó)際戰(zhàn)略高級(jí)總監(jiān)李子健曾對(duì)媒體透露，滴滴公司目前在400座城市開(kāi)展業(yè)務(wù)，已在超過(guò)半數(shù)的城市實(shí)現(xiàn)了盈利。不過(guò)在很多滴滴司機(jī)看來(lái)，這種“盈利”是建立在剝削司機(jī)補(bǔ)貼的基礎(chǔ)上的。
根據(jù)滴滴公司規(guī)定，司機(jī)日接單達(dá)到16單后，將會(huì)有不同程度的獎(jiǎng)勵(lì)。但是實(shí)際是，不止一位司機(jī)告訴記者，在連續(xù)接了15單之后，“你很難再搶到第16單，我們猜測(cè)這是系統(tǒng)自動(dòng)設(shè)置的結(jié)果。”據(jù)一位熟悉滴滴的知情人說(shuō)，這其實(shí)說(shuō)明了滴滴是有盈利壓力的。
并且，兩家公司都有共同的投資方，老虎基金、中國(guó)平安、高瓴資本都是他們共同的出資方，對(duì)他們來(lái)說(shuō)，合并無(wú)意是最佳選擇。
3兩家一直海量融資、一直飛速增長(zhǎng)的公司，都是對(duì)方眼里打不死的小強(qiáng)
剛開(kāi)始，這兩家公司都以為自己可以碾壓死對(duì)手。
Uber 進(jìn)入中國(guó)前，曾找滴滴談判，開(kāi)出的條件是，要么接受Uber投資40%，要么被Uber打敗。在去年春節(jié)時(shí)，Uber趁著滴滴、快的兩家公司合并，迅速推 出人民優(yōu)步，用低價(jià)策略進(jìn)攻市場(chǎng)�！懊媾R著在全球四百億美金估值的巨無(wú)霸，壓力太大了。如果Uber專(zhuān)車(chē)單量起來(lái)了，資本市場(chǎng)會(huì)選擇性投票，那滴滴和快的 就等著完蛋�！背饛V宇說(shuō)，在快速的產(chǎn)品、戰(zhàn)略調(diào)整后，去年第二季度，滴滴快的獲得了80%的專(zhuān)車(chē)市場(chǎng)份額。
然后是無(wú)休無(wú)止的融資。
去 年情人節(jié)，滴滴快的合并，不到半年融資30億美元，滴滴快的CEO程維說(shuō)，合并前去年12月滴滴融了7億美金，加上快的融了6億美金，他們認(rèn)為應(yīng)該夠花很 久了，很多公司上市都才拿2億美金。但沒(méi)想到過(guò)了半年又在融資，還一下融了30億美元，刷新了未上市公司的單輪融資額紀(jì)錄。對(duì)此滴滴快的戰(zhàn)略部高級(jí)總監(jiān)仇 廣宇曾給出解釋?zhuān)昂喜⒅笮袠I(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局整體升級(jí)，變化簡(jiǎn)直太快了�！�
今年上半年，滴滴則總計(jì)融資超過(guò)70億美元。
2016年上半年滴滴的融資金額大過(guò)以往太多
從去年9月開(kāi)始，Uber中國(guó)已經(jīng)完成了來(lái)自海航資本、百度、太平洋保險(xiǎn)等投資方超過(guò)21億美元的A、B兩輪融資，目前估值約在80億美金。
伴隨著融資，燒錢(qián)，兩家公司的訂單量都在不斷上漲。
在不斷的競(jìng)爭(zhēng)中，出現(xiàn)了兩個(gè)聲音。
越來(lái)越多行業(yè)人士開(kāi)始說(shuō)：打車(chē)市場(chǎng)格局已定，因?yàn)楫?dāng)?shù)蔚握加?/4的市場(chǎng)份額時(shí)，行業(yè)老二Uber還有什么翻盤(pán)機(jī)會(huì)？
滴滴出行從去年到今年，市場(chǎng)份額一直穩(wěn)定在70%到80%之間。而滴滴出行公布的數(shù)據(jù)是，截止到今年7月，其所有業(yè)務(wù)的日訂單已經(jīng)達(dá)到1600萬(wàn)單。
看 起來(lái)，Uber占有的市場(chǎng)份額是較小，但是它有自己獨(dú)特的價(jià)值。最顯著的價(jià)值是，Uber訂單量也在極速上漲。去年夏天，Uber中國(guó)公布的訂單量是每天100萬(wàn)單，現(xiàn)在，根據(jù)Uber創(chuàng)始人此次郵件里的說(shuō)法，它月訂單量是1.5億單……這意味著，Uber的日訂單量大約是500萬(wàn)單，相比一年前增長(zhǎng)了將 近5倍。
顯然，5倍是個(gè)堪稱(chēng)瘋狂的增量。Uber并沒(méi)有被碾壓至死。
除此之外，“Uber一是劃算，二是Uber素質(zhì)高，滴 滴素質(zhì)整體不高，uber整體來(lái)說(shuō)顧客心平氣和，客客氣氣，拉滴滴呢，10塊錢(qián)拉一個(gè)車(chē)會(huì)噎死你，有的上車(chē)會(huì)罵你�！�36kr傍晚打的一個(gè)開(kāi)本田雅閣的王 姓Uber司機(jī)說(shuō)，這是他從滴滴轉(zhuǎn)投Uber的原因。王師傅的這個(gè)說(shuō)法，36kr記者并不是第一次聽(tīng)司機(jī)這么說(shuō)。
Uber的東區(qū)負(fù)責(zé)人汪瑩曾經(jīng)說(shuō)自己加入U(xiǎn)ber的理由，是“Uber效率為先，這個(gè)策略一定會(huì)贏”。具體體現(xiàn)在，Uber的司機(jī)是被派單的，沒(méi)有選擇權(quán)，所以IT系統(tǒng)計(jì)算出來(lái)的效率最高；Uber在拼車(chē)業(yè)務(wù)上的大數(shù)據(jù)IT能力更強(qiáng)。
這顯然是一個(gè)誰(shuí)也打不死誰(shuí)的市場(chǎng)。如果誰(shuí)想要獲得更大的市場(chǎng)、干掉對(duì)方，都要付出巨大的代價(jià)�！半p方誰(shuí)進(jìn)攻另一方，最后的結(jié)果都會(huì)是血流成河”。一名業(yè)內(nèi)人士評(píng)論說(shuō)。
在這個(gè)市場(chǎng)上，只有強(qiáng)者才有被收購(gòu)、去談判的價(jià)值。
4規(guī)避政策風(fēng)險(xiǎn)，比你想象中重要
根據(jù)剛剛公布的新政要求，私家車(chē)想轉(zhuǎn)成網(wǎng)約車(chē)，首先要轉(zhuǎn)變性質(zhì)，轉(zhuǎn)變成“預(yù)約出租客運(yùn)”，還得拿到運(yùn)營(yíng)許可證和駕駛員資格證。當(dāng)然這些還僅僅都是大家能夠看 到的，據(jù)齊魯一點(diǎn)報(bào)道稱(chēng)，網(wǎng)約車(chē)車(chē)管理辦法公布當(dāng)天，濟(jì)南的哥就收到相關(guān)單位的安慰短信稱(chēng)，濟(jì)南網(wǎng)約車(chē)會(huì)有數(shù)量限制，已經(jīng)更直白的表明了“網(wǎng)約車(chē)數(shù)量和運(yùn) 價(jià)水平由地方政府決定”的態(tài)度。
一名匿名滴滴員工說(shuō)，新政對(duì)網(wǎng)約車(chē)宣布合法，但是不確定因素太多，且每個(gè)城市都會(huì)出細(xì)則。對(duì)不利因素的猜測(cè)有：
1、限制營(yíng)運(yùn)牌數(shù)量限制，這是影響一個(gè)城市供給的最大因素；
2、大城市限制外牌車(chē)輛運(yùn)營(yíng)，這是第二因素，特別是本身就限號(hào)限牌的城市；
3、干預(yù)定價(jià)，例如要求坐網(wǎng)約車(chē)定價(jià)高于出租車(chē)，影響需求。
Uber在中國(guó)的冒險(xiǎn)從3年前開(kāi)始。當(dāng)時(shí)，卡蘭尼克、佩恩，以及其他幾名高管坐在一起，試圖研究，Uber如何避免犯下其他外國(guó)科技公司在中國(guó)的失誤。大部分硅谷科技巨頭，無(wú)論是Facebook、谷歌還是亞馬遜，在中國(guó)都未能成功。有些公司的原因是不適應(yīng)監(jiān)管，而另一些公司則是因?yàn)橹R(shí)產(chǎn)權(quán)方面的糾紛。
為了能夠保證順利進(jìn)入并留在中國(guó)市場(chǎng)，Uber在中國(guó)地區(qū)找到了熟悉“合法化進(jìn)程”的柳甄，后者是聯(lián)想集團(tuán)創(chuàng)始人柳傳志的侄女，加入U(xiǎn)ber前，她在美國(guó)硅谷做律師已近十年，主要做互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)公司的法律咨詢(xún)。
當(dāng) 卡蘭尼克不在的情況下，柳甄已成為Uber在中國(guó)的代言人。她的主要任務(wù)之一在于，確保“合法化進(jìn)程”盡可能地順利。不過(guò)，Uber之前在其他國(guó)家的成功 模式并不能給她提供借鑒，挑戰(zhàn)行業(yè)規(guī)則，這是優(yōu)步攻城拔寨的成功秘訣。在美國(guó)，正是由于堅(jiān)決維護(hù)消費(fèi)者利益，不屈服于勢(shì)力強(qiáng)大的行業(yè)協(xié)會(huì)和政府監(jiān)管部門(mén)的 壓力，讓優(yōu)步具有了英雄主義色彩。但在中國(guó)，優(yōu)步如果繼續(xù)堅(jiān)持這套準(zhǔn)則，那就有可能會(huì)被掃地出門(mén)。
柳青曾評(píng)價(jià)優(yōu)步現(xiàn)在的海外擴(kuò)張戰(zhàn)略有點(diǎn)像插旗幟，到一個(gè)城市然后宣布我來(lái)了，但是中國(guó)市場(chǎng)是一個(gè)不太好插旗的市場(chǎng)，土特別硬。
而處于政府部門(mén)強(qiáng)力監(jiān)管下的滴滴顯然日子也不好過(guò)，早在去年1月份，滴滴專(zhuān)車(chē)就因?qū)⑺郊臆?chē)納入其商業(yè)運(yùn)營(yíng)平臺(tái)，而被交通執(zhí)法部門(mén)認(rèn)定存在非法營(yíng)業(yè)行為，收下10萬(wàn)罰單。今年6月，上海市交通執(zhí)法總隊(duì)又在非法客運(yùn)車(chē)輛檢查時(shí)對(duì)滴滴、Uber各開(kāi)出十萬(wàn)元罰單。
去年3月，交通部部長(zhǎng)楊傳堂在兩會(huì)上被媒體問(wèn)及私家車(chē)能否進(jìn)入專(zhuān)車(chē)運(yùn)營(yíng)時(shí)，斬釘截鐵地說(shuō)出“永遠(yuǎn)不允許”這五個(gè)字，更是令輿論嘩然�！凹s車(chē)平臺(tái)大清洗時(shí)代來(lái)臨了”，一位關(guān)心網(wǎng)約車(chē)市場(chǎng)的媒體同行在朋友圈里這樣評(píng)價(jià)楊傳堂的表態(tài)。
對(duì)于和地方政府的溝通，柳甄稱(chēng)優(yōu)步的身段更為柔軟，將根據(jù)地方政府的需求去量身定做方案。優(yōu)步每進(jìn)入一個(gè)中國(guó)城市，卡蘭尼克都會(huì)親自向該市市長(zhǎng)展示優(yōu)步根據(jù)行駛路線建構(gòu)的城市地圖，他希望地方官員們能夠理解優(yōu)步的交通模型，并給予優(yōu)步一些支持。
而Uber和滴滴的合并，能讓政策的不確定性大幅降低，這有助于降低公司面臨的風(fēng)險(xiǎn)，從而提升公司的價(jià)值。
5未來(lái)怎么辦？
滴滴內(nèi)部算過(guò)，出租車(chē)移動(dòng)出行的市場(chǎng)規(guī)模一年是500億，專(zhuān)車(chē)是2000億，合并談得很快，因?yàn)榇蠹叶济闇?zhǔn)了移動(dòng)出行的所有細(xì)分領(lǐng)域，不想在出租車(chē)?yán)镩L(zhǎng)時(shí)間內(nèi)耗。
據(jù)知情人士分析，合并之后，Uber將面臨管理層的大規(guī)模流失，“兩家公司的基因不同，未來(lái)還是會(huì)朝著不同方向去發(fā)展�！痹撝槿耸空f(shuō)，在運(yùn)營(yíng)方面，滴滴精 于對(duì)大數(shù)據(jù)的嚴(yán)厲把控，強(qiáng)調(diào)用戶(hù)對(duì)用戶(hù)基數(shù)的積累和對(duì)流量的多元運(yùn)營(yíng)，而每個(gè)城市只有三四名員工的Uber則更看重創(chuàng)意和效率，意圖通過(guò)技術(shù)和算法的優(yōu) 化，盡可能地讓用戶(hù)在最短的時(shí)間內(nèi)打到車(chē)，對(duì)專(zhuān)車(chē)產(chǎn)品足夠?qū)Ｗⅰ?/FONT>
Uber最值錢(qián)的部分是它的技術(shù)，“這種技術(shù)在美國(guó)是拿去和谷歌、facebook死磕的”，所以?xún)煞胶喜⒑�，“Uber和滴滴的合作方式只能是市場(chǎng)換市場(chǎng)，不可能是技術(shù)換市場(chǎng)�！鄙鲜鋈耸空f(shuō)。
合并后的滴滴、Uber還是有著諸多可能性，該知情人說(shuō)，相信合并后的新公司在未來(lái)將會(huì)成為僅次于支付的O2O巨頭，“外賣(mài)、一站式服務(wù)等新的模式都會(huì)有可能”。
不過(guò)，對(duì)于鐘師傅，以及滴滴公告里說(shuō)的1300萬(wàn)滴滴司機(jī)，和數(shù)量級(jí)也不會(huì)太小的Uber司機(jī)來(lái)說(shuō)，擺在面前的，是收入一定會(huì)變少。
現(xiàn)在，滴滴從車(chē)主那兒，抽成是26%左右，而Uber目前僅僅抽成20%——兩家公司合并后，這6%的空檔顯然會(huì)馬上被拉起來(lái)。對(duì)于一個(gè)月收入5000的快車(chē)司機(jī)來(lái)說(shuō)，這意味著收入至少要少300塊。如果算上其他的補(bǔ)貼，損失只會(huì)更多。
“補(bǔ)貼會(huì)下調(diào)，原因是沒(méi)必要，但并不是剎車(chē)踩到位。每個(gè)城市的供給和需求都不一樣，一定會(huì)通過(guò)少量補(bǔ)貼來(lái)維持供需平衡，同時(shí)新客和新司機(jī)的補(bǔ)貼不會(huì)下降太多，通過(guò)少量補(bǔ)貼來(lái)維持供需平衡�！币幻涿牡蔚螁T工說(shuō)。
作為乘客的你我，未來(lái)要學(xué)會(huì)適應(yīng)更高的價(jià)格、更多付出溢價(jià)的可能性。在廣州地區(qū)，滴滴快車(chē)、Uber、神州專(zhuān)車(chē)都存在不同程度的漲幅，大約在20%-30%。但在接受記者采訪的時(shí)候，滴滴出行的相關(guān)負(fù)責(zé)人，并不承認(rèn)有主動(dòng)漲價(jià)的舉動(dòng)。
畢竟，滴滴“2016年盈利10億美元，2018年上市”的目標(biāo)就擺在眼前。
